Таблица 23 - Производственная программа
В рублях
Потребность в средствах для указанных целей отражена в таблицах 24, 25, 26. Производственная программа и все дальнейшие расчёты построены на основе трёх базисных типах продукции: пакет-майка ВД и НД; пакет с вырубленной ручкой. На основе проведенного анализа спроса, наибольший удельный вес имеет маячный пакет ВД– 59 % общего объёма производства, наименьший (15 %) –пакет с вырубленной ручкой НД, промежуточное положение занимает пакет-майка НД (26 %). Такое распределение объясняется большим временем полезного пользования последних двух моделей, а также специализаций фирмы– заказчика. Так фирмы, занимающиеся розничной торговлей продуктов питания (и имеющие соответственно больший товарооборот), являются основными заказчиками и отдают предпочтение маячным пакетам ВД.
Для успешного выполнения производственной программы необходимо оборудование для производства плёнки, печатная машина, оборудование для производства пакетов и др. , которое предоставляется партнёром по бизнесу. Потребность в основных фондах отражена в таблице 24.
Таблица 24 – Потребность в основных фондах
В стоимость основных фондов также включается расходы на транспортировку и уплату таможенных сборов (общая сумма 400 тыс. руб. ).
Итого для развития производства необходима сумма в размере 2 млн. руб. Потребность в материальных ресурсах отражена в таблице 25.
Расчёты произведены исходя из среднерыночных цен на потребное сырьё: ПЭВД 1т = 24 000 руб.
ПЭНД 1т = 24 000 руб.
КРАСИТЕЛЬ Т1 200 руб. – 1 кг
КРАСИТЕЛЬ Т2 30 руб. – 1 кг
Таблица 25 - Потребность в материальных ресурсах
Одним из резервов снижения себестоимости продукции является оптимизация закупочной логистической системы предприятия, т. е. постоянная работа над поиском поставщиков, предлагающих более низкие цены на сырьё /25/. Однако бизнес-план ориентирован на данные цены и поэтому для начала производственного процесса необходимы заёмные средства в размере 1500 тыс. руб. и собственные 70 тыс. руб.
Потребность в средствах на оплату труда рабочего и административного персонала представлена в таблице 26.
Категория производственных рабочих включает трёх рабочих основного производства и мастера - механика (заработная плата рабочих по 2000 руб. , мастера-механика 4000 руб. )
Ко второй категории относится коммерческий директор и бухгалтер. Таблица 26 - Потребность в средствах на оплату труда
Арендная плата за производственные помещения (150 м2) и склад (50 м2) исчислена исходя из площади помещений и арендных ставок за 1 м2 (30 руб. ) в месяц. Арендная плата = 30 руб. * 200 м2 = 6000 руб.
Сумма амортизационных отчислений в размере 15229 руб. ежемесячно исчислена исходя из средней ставки амортизационных отчислений на полное восстановление основных фондов в размере 8, 6 % их стоимости.
Планом предусмотренные мероприятия; ежемесячно на эти нужды расходы составят 5000 руб.
Выплата процентов за кредит ежемесячно составит 37500 руб. Кредит в размере 1500 тыс. руб. выдан под 30 % годовых
Проценты за кредит = 1500000 руб. * 30 % / 12 месяцев = 37500 руб. Отчисления в дорожные фонды учитывают налог на пользователей автодорог в размере 13574 руб. – первые три месяца, и 20362 руб. последующие. Налог рассчитан исходя из ставки 0, 4 % выручки, определённой по среднерыночной цене– 1 руб. /шт. и объёму – 3393667 и 5090500 шт. в месяц.
Плата за воду исчислена исходя из объёма забранной воды (15 м3) и тарифной ставки платы за воду и приём сточных вод (9, 47 руб. ). Затраты на отопление производственного помещения составят 2180 руб. ежемесячно, которые рассчитаны исходя из потребляемой тепловой энергии (4, 8 Гкал) и цены 1 Гкал (454, 25 руб. ).
Затраты на энергию составят 6960 руб. первые три месяца и 11136 руб. последующие. Стоимость определена из количества потребляемой энергии (12000 и 19200 кВт соответственно) и тарифной ставки за 1 кВт– 0, 58 руб. В расчетах финансового плана предусмотрено изменение тарифов на электроэнергию, расценок на аренду и прочих инфляционных процессов, которые могут повлиять на себестоимость продукции и соответственно негативно сказаться на результатах деятельности (ставка дисконтирования равна
30 %).
В первый месяц работы предусмотрены расходы на пуско-наладочные работы в размере 150000 руб. (30000 руб. из которых представительские расходы иностранного партнера, который будет руководить ПНР и обучать работе на оборудовании).
Прочие расходы рассчитываются исходя из суммы основных расходов и процента (5 %) отчислений от неё.
Сумма вышеперечисленных статей затрат будет составлять полную себестоимость продукции.
В таблице 27 приведена калькуляция себестоимости продукции помесячно. В связи с пусконаладочными работами, произведёнными в первом месяце, полная себестоимость продукции в 1, 09 раз больше следующих двух месяцев. А в следующих четырёх месяцах прослеживается увеличение себестоимости, это связано с увеличением объёма производства на 50 %, но следует отметить, что после погашения основного долга, прекращается выплата процентов по кредиту и себестоимость снижается на 40393 руб. (также за счёт уменьшения статьи прочие расходы).
На основе сметы затрат проведём анализ безубыточности проекта, т. е. определим объём продаж, при котором компания покрывает свои расходы, на имея прибыли, но и не неся убытков (точка безубыточности, или порог рентабельности). Расчёт безубыточности и запаса финансовой прочности приведён в таблице 28. Следовательно, объём реализации 1 месяца равный 343855 руб. будет безубыточным (но и не прибыльным), а будет только покрывать расходы. В шестом месяце точка безубыточности увеличится на 13225 руб. Но запас финансовой прочности при этом увеличится на 807092 руб. по сравнению с первым месяцем работы. Графически это представлено в приложении 1.
Таблица 28 – Расчет безубыточности
Наименование показателя
1 м.
6 м.
Объем продаж, руб.
2502556
3322873
Условно- постоянные расходы, руб.
92841
92841
Удельный вес условно-переменных расходов в объеме продаж, %
73
74
Точка безубыточности, руб.
343855
357080
Запас финансовой прочности, руб.
2158701
2965793
3. 1. 8. Финансовый план
Целью разработки финансового плана является определение эффективности предлагаемого бизнеса.
Общая потребность в инвестициях составляет 3570 тыс. руб. в т. ч. 1500 тыс. руб. – заёмные и 70 тыс. руб. –собственные средства компании "Фартов", и 2000 тыс. руб. средства (в виде оборудования) партнера по бизнесу.
Для закупки потребных оборотных средств первого месяца работы необходима сумма 1570 тыс. руб. Средства, вложенные китайской стороной, будут возвращаться в соответствии с согласованным планом.
Расчёт чистой прибыли (план доходов и расходов) на планируемый период представлен в приложении 2, таблице 1.
В таблице 29 представлены результаты расчёта налоговых платежей (налог на пользователей автодорог, НДС, налог на имущество, муниципальный налог, налог на прибыль).
Таблица 29 - Расчёт налогообложения
В рублях
Показатель
1 м.
2 м.
3 м.
4 м.
5 м.
6 м.
Налог на пользователей автодорог
13574
13574
13574
20362
20362
20362
НДС
96271
88395
88395
127828
127828
127828
Налог на имущество
14167
14167
14167
13862
13862
13862
Муниципальный налог
7218
6628
6628
9585
9585
9585
Налог на прибыль
147154
125143
125143
196973
196973
196973
Сумма налогов, выплачиваемых из прибыли
264810
264333
264333
348248
348248
348248
Продолжение таблицы 29
В рублях
Показатель
7 м.
8 м.
9 м.
10 м.
11 м.
12 м.
Налог на пользователей автодорог
20362
20362
20362
20362
20362
20362
НДС
127828
125808
125808
125808
125808
125808
Налог на имущество
13557
13557
13557
13557
13252
13252
Муниципальный налог
9585
9433
9433
9433
9433
9433
Налог на прибыль
197071
193888
193888
193985
193985
193985
Сумма налогов, выплачиваемых из прибыли
348041
342686
342686
342478
342478
342478
Последующие полгода работы налоговые платежи остаются на уровне 12 месяца. В связи с затратами первого месяца на пуско-наладочные работы, оплату представительских расходов, выручка и чистая прибыль больше следующих двух месяцев (себестоимость продукции, также немного больше, чем в следующих периодах).
С четвёртого по седьмой месяцы выручка и прибыль возрастает из-за увеличения объёма производства.
После выплаты долга по кредиту, наблюдается незначительное изменение этих показателей, что вызвано снижением себестоимости продукции и изменения суммы налоговых платежей.
Для того чтобы определить, достаточно ли денежных средств у предприятия для осуществления нормального бесперебойного производства в каждый момент времени составляется баланс денежных средств, который приведён в приложении 3, таблице 2, откуда видно, что синхронность поступлений и расходования денежных средств сохраняется в течение всего планируемого периода.
Важно отметить, что производство будет прибыльно в течение всего рассматриваемого периода. Чистая прибыль полностью вкладывается в развитие производства.
На основе модели дисконтированных денежных потоков произведена оценка эффективности инвестиций, которая отражена в приложении 4, таблице 3. Период расчёта определён в 18 месяцев с момента начала инвестиций. Расчёт производился с учётом полученного инвестиционного кредита в сумме 1500000 рублей при ставке 30 % годовых.
Анализ модели дисконтированных денежных потоков показывает, что при 30 % ставке банковского кредита, его погашение возможно в 7, 6 месяце.
При этом инвестор получает проценты на вложенный капитал в размере 37500 руб. ежемесячно.
Дисконтный срок окупаемости проекта 12, 5 месяцев с начала инвести рования при ставке 30 % годовых, что наглядно изображено в приложении 5. Оценка эффективности проекта приведена в соответствии с международной практикой по показателям чистой текущей стоимости (NPU) и индекса прибыльности (PI). В соответствии с расчётом NPU положительна, начиная с 12, 5 месяца. Чистая текущая стоимость проекта равна 1737749 руб.
Индекс прибыльности (PI) показывает относительную прибыль проекта, или, иначе говоря дисконтированную стоимость денежных поступлений от реализации проекта в расчете на единицу поступлений:
PI = 1737749 + 3500000 / 3500000 = 1, 5
Проект является эффективным, т. к. PI > 0.
Графически финансовый профиль проекта представлен в приложении 5. В течение первого и второго месяцев работы наблюдается увеличение кумулятивного дисконтированного денежного потока (CDCF), а резкое сокращение этого показателя к третьему месяцу объясняется увеличением объёма производства и затрат на приобретение оборотных фондов (сырья).
С третьего месяца производственные мощности загружены на 100 % и NPU в течение всего периода возрастает стабильным темпом, достигая положительного значения в 6, 7 месяце (период возврата кредита), затем имеет отрицательное значение в связи с выплатой долга за оборудование, и в 12, 5 месяце опять положительно.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Цель работы заключалась в разработке концептуальных направлений развития ООО“Фартов”. Основные задачи работы:
- проведение на основе бухгалтерской отчетности экспресс - анализа финансового состояния компании и выявление “слабых” мест;
- разработка принципиально новых проектов, которые будут способ ствовать улучшению финансового состояния компании и ее развитию; - оценка эффективности предлагаемых мероприятий и прогноз изме нения показателей, уровень которых в данный момент не оптимален. Итак, после проведенного экспресс-анализа финансового состояния компании“Фартов” было выявлено: - с 1998 г. по 2000 г. объемы хозяйственной деятельности и величина чистой прибыли увеличивались, однако показатель чистой прибыли в расчете на 1 руб. собственных средств после взлета в 1999 г. к 2000 г. резко упал, несмотря на увеличение рентабельности и оборачиваемости, отрицательную роль при этом сыграло резкое снижение платежеспособности;
в течении всего рассматриваемого периода наблюдался определен ный перекос в структуре оборотных активов фирмы. При общей более или менее приемлемой величине оборотного капитала, заниженным представляется остаток денежных средств и средств в расчетах, при непомерно высокой величине материальных оборотных средств ( затоваривание). При этом компания действует в основном за счет текущих обязательств, о чем свидетельствует низкий уровень финансовой маневренности.
Итак основными опасными местами является:
- недостаточный уровень коэффициентов срочной, текущей, абсолютной ликвидности;
низкий уровень финансовой маневренности.
На первый взгляд проблему можно решить уменьшением текущих
обязательств, однако в работе рассматривается другой вариант санации, а именно разработка концептуальных направлений развития компании.
После проведенных маркетинговых исследований, различных опросов потребителей выделилось два наиболее привлекательных направления развития: - разработка концептуального направления, ориентированного на расширение ассортимента реализуемой продукции;
- разработка концептуального направления, ориентированного на расширение сфер деятельности, путем внедрения производства.
Предполагается одновременное проведение данных мероприятий, что позволит в текущем периоде удержать ликвидность на прежнем уровне, а в долгосрочной перспективе вывести данные показатели на оптимальный уровень и способствовать дальнейшему развитию фирмы.
Проведенный анализ рынка новых технологий позволил выявить новый товар, отвечающий всем государственным стандартам и обладающий непревзойденными техническими характеристиками. Предварительный опрос клиентов компании“Фартов”подтвердил существование спроса на диспенсеры для питьевой воды. Для продвижения данного товара была разработана коммуникационная кампания, основными целями которой является:
создание первичного спроса на еще малоизвестную продукцию;
резкое увеличение объемов продаж аппаратов питьевой воды.
Бюджет кампании составляет 58860 руб. Программа рассчитана на три месяца, затем планируется ее повторение. Для выбора наиболее привлекательных видов СМИ, проведено исследование популярности СМИ среди клиентов компании“Фартов”. В коммуникационную кампанию по продвижению диспенсеров для воды входят следующие мероприятия: прямая почтовая реклама, реклама в прессе, реклама на телевидении, наружная реклама, мероприятие паблисити, личная продажа, стимулирование сбыта.
Эффективность КК будет контролироваться маркетологом, который должен подготавливать отчет по заключенным сделкам.
В работе рассчитан пессимистический, планируемый и оптимистический уровень экономической эффективности. В планах достичь 75 % рентабельности и экономического эффекта в 44 994 руб. к концу программы.
Для внедрения второго концептуального направления развития компании путем расширение сфер деятельности разработан бизнес-план на производство полимерных пакетов с нанесением фирменной символики заказчика.
Идея создания производственно- торгового предприятия возникла из простого анализа рынка тары и упаковки Амурской области, а именно:
- отсутствие местных специализированных производителей упаковочных материалов, а именно полиэтиленовой и полипропиленовой упаковки;
- отсутствие местных фирм но нанесению фирменной символики; - наличие постоянного потребительского спроса;
- высокие цены на пакеты, связанные с большим удельным весом накладных расходов по доставке от оптовых посредников.
Было выявлено, что создаваемое российско-китайское предприятие ООО ПТК “Фартов”способно предложить рынку Амурской области, а в дальнейшем и всему Дальнему Востоку продукцию почти в два раза дешевле, не уступая при этом по качеству важнейшим конкурентам.
Для внедрения и развития производства необходимы инвестиции в размере 3750 тыс. руб. , в том числе 70 тыс. руб. – собственные средства, 2000 тыс. руб. - коммерческий кредит, 1500 тыс. руб. – банковский кредит. Период возврата кредита – 6, 7 месяцев, период возврата коммерческого кредита – 12, 5 месяцев. Дисконтированный период окупаемости проекта –12, 5 месяцев. Эффективность проекта характеризуется следующими показателями: NPV = 1737749 руб. и PI = 1, 5.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8
