СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ
Детализация процедурной стороны методики анализа финансового состояния зависит от поставленных целей, а также различных факторов информационного, временного, кадрового и технического обеспечения. Логика аналитической работы предполагает ее организацию в виде двухмодульной структуры:
. экспресс – анализ финансового состояния;
. детализированный анализ финансового состояния.
1.7.1. ЭКСПРЕСС – АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ
Его целью является наглядная и простая оценка финансового благополучия и динамики развития хозяйствующего субъекта. В процесс анализа можно предложить расчет различных показателей и дополнить его методами, основанными на опыте и квалификации специалиста.
Экспресс – анализ целесообразно выполнять в три этапа: подготовительный этап, предварительный обзор бухгалтерской отчетности, экономическое чтение и анализ отчетности.
Цель первого этапа – принять решение о целесообразности анализа финансовой отчетности и убедиться в ее готовности к чтению.
Первая задача решается путем ознакомления с аудиторским заключением.
Существует два основных типа аудиторских заключений: стандартное и
нестандартное. Первое представляет собой подготовительный в достаточно
унифицированном виде и кратком изложении документ, содержащий положительную
оценку аудитора о достоверности представленной в отчете информации и ее
соответствии действующим нормативным документам. Нестандартное аудиторское
заключение обычно более объемно и, как правило, содержит некоторую
дополнительную информацию, которая может быть полезна пользователям
отчетности и рассматривается аудитором как целесообразная к публикованию
исходя из принятой технологии аудиторской проверки. Нестандартное
аудиторское заключение может содержать либо безоговорочную положительную
оценку представленной отчетности и финансового положения, подтверждаемого
ею, либо положительную оценку, но с оговорками.
Проверка готовности отчетности к чтению носит менее ответственный характер и в определенной степени технический характер. Эту работу часто приходится делать, работая с отчетностью небольших предприятий.
Здесь проводится визуальная и простейшая счетная проверка отчетности по формальным признакам и по существу: определяется наличие всех необходимых форм и приложений, реквизитов и подписей; выверяется правильность и ясность заполнения отчетных форм; проверяются валюта баланса и все промежуточные итоги; проверяется взаимная увязка показателей отчетных форм и основные контрольные соотношения между ними и т.п.
Цель второго этапа – ознакомление с пояснительной запиской к балансу.
Это необходимо для того, чтобы оценить условия работы в отчетном периоде,
определить тенденции основных показателей деятельности, а также
качественные изменения в имущественном и финансовом положении
хозяйствующего субъекта. Составляя первое представление о динамике
приведенных в отчетности и пояснительной записке данных, необходимо
обращать внимание на алгоритмы расчета основных показателей.
Третий этап – основной в экспресс – анализе; его цель – обобщенная оценка результатов хозяйственной деятельности и финансового состояния объекта. Такой анализ проводится с той или иной степенью детализации в интересах различных пользователей.
В общем виде методикой экспресс – анализа отчетности предусматривается анализ ресурсов и их структуры, результатов хозяйствования, эффективности использования собственных и заемных средств. Смысл экспресс – анализа – отбор небольшого количества наиболее существенных и сравнительно несложных в исчислении показателей и постоянное отслеживание их динамики. Отбор субъективен и производится аналитиком. Одним из вариантов отбора аналитических показателей для определения экономического потенциала предприятия и оценки результатов его деятельности может быть следующим:
1. Оценка экономического потенциала предприятия:
. оценка имущественного положения;
. оценка финансового положения;
. наличие “больных” статей в отчетности.
2. Оценка результативности финансово-хозяйственной деятельности:
. оценка прибыльности;
. оценка динамичности;
. оценка эффективности использования экономического потенциала.
Результативность и экономическая целесообразность функционирования предприятия измеряются абсолютными и относительными показателями. Различают показатели экономического эффекта и экономической эффективности.
Экономический эффект – показатель, характеризующий результат деятельности.
Экономическая эффективность – относительный показатель, соизмеряющий полученный эффект с затратами или ресурсами, использованными для достижения этого эффекта.
Экспресс – анализ может завершаться выводом о целесообразности или необходимости более углубленного и детального анализа финансовых результатов и финансового положения.
1.7.2. ДЕТАЛИЗИРОВАННЫЙ АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ
Его цель – более подробная характеристика имущественного и финансового положения хозяйствующего субъекта, результатов его деятельности в истекшем отчетном периоде, а также возможностей развития субъекта на перспективу. Он конкретизирует, дополняет и расширяет отдельные процедуры экспресс – анализа.
В общем виде программа углубленного анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия выглядит следующим образом.
1. Предварительный обзор экономического и финансового положения субъекта хозяйствования
1. Характеристика общей направленности финансово-хозяйственной деятельности
2. Выявление “больных” статей отчетности
2. Оценка и анализ экономического потенциала предприятия
1. Оценка имущественного положения
1. Построение аналитического баланса-нетто
2. Вертикальный анализ баланса
3. Горизонтальный анализ
4. Анализ качественных сдвигов в имущественном положении
2. Оценка финансового положения
1. Оценка ликвидности
2. Оценка финансовой устойчивости
3. Оценка и анализ результативности финансово-хозяйственной деятельности предприятия
1. Оценка производственной деятельности
2. Анализ рентабельности
Информационную основу данной методики составляет система показателей.
Ряд из указанных выше процедур будет реализован в данной выпускной
квалификационной работе и подробно представлен в третьей части.
1.8. ИНФОРМАЦИОННОЕ ОБЕСПЕЧЕНИЕ ФИНАНСОВОГО АНАЛИЗА
Основными данными для проведения финансового анализа являются данные бухгалтерской отчетности. Для проведения анализа иногда используется дополнительная информация оперативного характера, однако она носит лишь вспомогательный характер.
Среди данных доступных для финансового анализа особенно важны сведения
из финансовых отчетов, поскольку они конкретны и измеримы количественно.
Свойство измеримости придает еще одну важную особенность: все данные
выражены через общий знаменатель – деньги, что позволяет суммировать и
комбинировать эти данные, соотносить их с другими данными или иначе
манипулировать ими.
Информационное обеспечение финансово-хозяйственной деятельности имеет сложную структуру и определяется разными факторами: уровнем управления, составом пользователей и др. На уровне предприятия основу информационного обеспечения финансовой деятельности составляет бухгалтерская отчетность.
С позиции обеспечения управленческой деятельности выделяют три
основных требования, которым должна удовлетворять бухгалтерская отчетность.
Она должна содержать данные необходимые для:
. принятие основных управленческих решений в области инвестиционной политики;
. оценки динамики и перспектив изменения прибыли предприятия;
. оценки имеющихся у предприятия ресурсов, происходящих в них изменений и эффективности использования.
Обеспечение этих требований основывается на одном из важнейших принципов подготовки бухгалтерской отчетности – принципе соответствия вложенной и востребованной информации.
1. Отчетные данные должны быть необходимыми и полезными для анализа и принятия необходимых управленческих решений.
2. Руководитель как пользователь отчетности должен понимать, что нужные для него данные включены в отчет и поэтому могут быть им востребованы.
Для выполнения аналитических исследований и оценок структур баланса статьи актива и пассива подлежат группировке. При анализе структуры баланса определяют удельные веса отдельных групповых итогов в общем итоге баланса и сопоставляются итоги различных групп между собой. Дается оценка правильности распределения средств по направлениям их использования.
В пассиве баланса находят свое отражение источники средств предприятия в денежной оценке на определенную дату (чаще всего на дату составления отчетности). При этом каждому виду источников соответствует отдельная статья пассива баланса. Классификация источников средств предприятия определяет и их соответствующую группировку в балансе. Этими группировками являются:
. краткосрочная задолженность;
. долгосрочный заемный капитал;
. собственный капитал;
. дополнительный капитал;
. резервный капитал, включающий накопленную прибыль, т.е. прибыль оставленную после ее распределения в распоряжении предприятия.
Для удобства анализа баланса эта группировка пассива укрепляется, и тогда могу выступать два вида аналитических группировок. С точки зрения используемых предприятием капиталов их подразделяют на собственные и заемные средства. Важную роль играет продолжительность использования капитала в обороте предприятия. С этой позиции, средства, используемые предприятием, подразделяют на капиталы длительного использования и капиталы краткосрочного использования. Структура пассива баланса, с учетом двух вариантов аналитических группировок может быть представлена в виде схемы, показанной на рисунке 1.
Заемный капитал
Собственный капитал
Схема3. Структура пассива баланса.
При анализе структуры пассива баланса выявляются и оцениваются удельный вес каждой группы пассива в общем итоге баланса, а также соотношение между отдельными группами.
Анализ баланса содержит сведения на определенную дату о размещении имеющихся в распоряжении предприятия капиталов, т. е. о вложении в конкретное имущество и материальные ценности, о расходах, обеспечивающих предприятию соответствующие условия эффективной работы, о вложениях капитала, связанных с финансовыми операциями, и об остатках свободной денежной наличности.
Каждому виду помещения капитала соответствует отдельная статья актива
баланса. Главными признаками группировки статей актива считают степень
ликвидности и направления использования в хозяйстве предприятия. В
зависимости от степени ликвидности активы предприятия разделяют на две
большие группы: оборотные активы (мобильные средства) и необоротные активы
(иммобилизированные средства). Средства предприятия могут использоваться во
внутреннем обороте и за его пределами, будучи иммобилизированными в
дебиторскую задолженность, вложенными в ценные бумаги или инвестированными
в оборот других предприятий.
В состав оборотных активов входят:
. наличные деньги;
. ценные бумаги;
. дебиторская задолженность;
. запасы товарно-материальных ценностей.
В эту же группу активов следует включать активные статьи распределения доходов и расходов между смежными расчетными периодами – “расходы будущих периодов” и “предстоящие доходы”.
К необоротным активам относят:
. долгосрочные инвестиции;
. реальный основной капитал;
. нематериальные активы.
В виде схемы структура актива баланса будет выглядеть так:
Схема4. Структура актива баланса.
ЧАСТЬ 2. ОБЪЕКТ АНАЛИЗА.
В качестве объекта анализ выступает СПП “Спецмонтаж”. Строительно- производственное предприятие “Спецмонтаж” является обществом с ограниченной ответственностью (далее товарищество) с уставным капиталом 90 рублей – создано в соответствии с законом РФ “О предприятиях и предпринимательской деятельности” для организации предпринимательской деятельности и получении прибыли.
Товарищество действует в соответствии с законодательством РФ, является юридическим лицом, имеет круглую печать, счет в банке, является истцом и ответчиком в гражданском, арбитражном и третейском судах. Имеет все права предприятия и несет предусмотренные законодательством обязанности.
Схема 5. Образование ТОО.
Обществом с ограниченной ответственностью признается учрежденное одним или несколькими лицами общество, уставный капитал которого разделен на доли определенных учредительными документами размеров; участники общества с ограниченной ответственностью не отвечают по его обязательствам и несут риск убытков, связанных с деятельностью общества, в пределах стоимости внесенных ими вкладов.
2.1. ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ ПРЕДПРИЯТИЯ
Товарищество осуществляет свою деятельность в широком диапазоне в области изготовления, ремонта, монтажа и реконструкции оборудования, машин, металлоконструкций, систем тепло-водоснабжения, выполнение строительных, специально-строительных работ. Деятельность товарищества не ограничивается выше приведенным перечнем работ и услуг. Весь спектр выполняемых ремонтно- строительных работ оговорен в лицензии товарищества и состоит:
1. Земляные работы:
. планирование площадей;
. разработка грунтов.
2. Возведение несущих и ограждающих конструкций зданий и сооружений:
. установка арматуры;
. монтаж металлических конструкций;
. устройство конструкций из монолитного бетона;
. монтаж сборных бетонных конструкций;
. кладка из камня, кирпича, боков;
. установка деревянных конструкций и изделий;
. остекленение.
3. Работы по устройству наружных инженерных сетей и оборудования:
. устройство колодцев, площадок, оголовков, лотков;
. прокладка тепловых сетей (на теплоноситель до 115єС);
. прокладка сетей водоснабжения;
. прокладка канализационных сетей;
. установка запорной арматуры;
. монтаж санитарно-технического оборудования.
4. Работы по устройству внутренних инженерных систем:
. прокладка внутренних тепловых сетей (на теплоноситель до 115єС);
. прокладка внутренних сетей водоснабжения;
. прокладка внутренних канализационных сетей;
. установка санитарно-технических приборов.
5. Работы по защите конструкций и оборудования:
. гидроизоляция строительных конструкций;
. кровельные работы;
. теплоизоляция строительных конструкций;
. теплоизоляция трубопроводов и оборудования, работающих при температуре не более 115єС.
6. Отделочные работы.
2.2. ИМУЩЕСТВО, ФОНДЫ, ПРИБЫЛЬ
Товарищество является собственником:
. имущества, переданного ему участниками;
. продукции, произведенной товариществом в результате хозяйственной деятельности;
. полученных доходов, а также иного имущества, приобретенного по другим основаниям, допускаемым законодательством.
В настоящее время на балансе предприятия состоят следующие основные
фонды: ксерокс, персональный компьютер, Жигули (ВАЗ 21063), КАМАЗ 5320, ГАЗ
66, НИВА (ВАЗ 2121) – активная часть основных средств, и, офис
(трехкомнатная квартира в жилом кирпичном доме, с отдельным входом) и
магазин – пассивная часть.
Предприятие для собственных нужд арендует промышленную базу, гараж, а также при необходимости товарищество арендует кран и другое оборудование.
Офис предприятия обставлен мебелью, находящейся также на балансе предприятия: Плательный и книжный шкафы, стол, кухонный шкаф, стол обеденный, картотека, тумбочка, электрическая плита, жалюзи, кроме того имеются зеркало, холодильник.
В оборотный фонд предприятия включаются следующие средства: резцы
токарные, гвоздильный автомат, лопаты, костюмы сварщиков, эл. дрель, эл.
точило “Корунд”, маски сварщиков, сварочный аппарат, сверла, авто магнитола
“Алтай” и др.
Следует отметить, что предприятие намерено перерегистрироваться из товарищеского общества с ограниченной ответственностью в акционерное общество закрытого типа. Основанием для такого решения явились выходы из товарищества основных вкладчиков, и поэтому имеющееся на предприятии на данный момент имущество является уже собственностью предприятия, а не вкладчиков.
Вкладом участника могут быть здания, сооружения, оборудования и другие материальные ценности, ценные бумаги, права на пользование землей, водой и другими природными ресурсами, а также другие имущественные права (в том числе на интеллектуальную собственность), денежные средства в российских рублях и в иностранной валюте. Стоимость вносимого имущества определяется совместным решением участников товарищества. Вклад, оцененный в рублях, составляет долю участников в уставном капитале.
К моменту регистрации товарищества каждый из участников обязан внести
не менее 50% вклада, если иное указано в учредительных документах.
Оставшаяся часть вклада должна быть внесена не позднее года после
регистрации. Доли всех участников в уставном фонде товарищества адекватны
их вкладам.
В товариществе создан резервный (страховой) фонд в размере 5% отчисленной от прибыли.
Процент на развитие материально-технической базы устанавливается в размере 15% отчислений от прибыли и может быть увеличен решением собрания.
После уплаты налогов производиться отчисления от прибыли в фонд развития и страховой. Оставшаяся часть прибыли выплачивается в виде дивидендов пропорционально вкладам каждого вкладчика.
2.3. ПРАВА И ОБЯЗАННОСТИ ЧЛЕНОВ ТОВАРИЩЕСТВА
Все члены товарищества имеют право:
. свободного выхода из товарищества с возвратом вклада;
. на получение доли прибыли пропорционально вкладу;
. знакомиться с результатами деятельности товарищества за отчетный период;
. принимать участие в решении вопросов, отнесенных законом и уставом к ведению в собрание товарищества;
. требовать созыва внеочередного собрания.
Все члены товарищества обязаны:
. принимать все меры для повышения эффективности деятельности товарищества;
. сохранять коммерческую тайну;
. выполнять требования устава и решения собрания.
Члены товарищества несут солидарную ответственность по обязательствам всем своим имуществом.
2.4. УПРАВЛЕНИЕ ТОВАРИЩЕСТВОМ
Высшим органом товарищества является собрание.
Собрание состоит из участников или назначаемые ими лица.
Участник товарищества вправе передать свои полномочия другому участнику или представителю другого участника товарищества. Представители могут быть постоянными или назначаемыми на определенный срок. Участник вправе в любое время заменить своего представителя в правлении, поставив в известность других участников.
Количество голосов каждого из участников определяется в соответствии его вклада в уставной фонд.
В случаях, когда решением может быть непосредственно затронуты интересы одного или нескольких членов собрания, эти лица в голосовании не участвуют.
Текущее руководство деятельностью товарищества осуществляется директором, у которого имеются два заместителя: заместитель директора по коммерции и заместитель директора по материальной части. Более подробная структура предприятия приведена на схеме 6.
Договоры, обязательства и доверенности от имени товарищества подписываются директором или его заместителем и главным бухгалтером.
Полная структура управления состоит из директора, главного бухгалтера, заместителей директора, энергетика и главного механика.
Директор действует без доверенности от имени товарищества.
Товарищество обязано проводить ревизию своей финансово-хозяйственной деятельности собственными силами или силами привлеченных аудиторских организаций не реже одного раза в два года, а внеочередные ревизии – по требованию хотя бы одного из участников.
